Мышление семейного офиса | Марк Шоберг, Capital Creek Partners — The Cap Table, эпизод 4

Марк Шоберг и его фирма Capital Creek Partners выполняют очень важную работу. Им доверено распределение активов от имени состоятельных частных лиц (или HNWI), что требует от них экспертных знаний в области портфельных рисков, ограничений ликвидности, а также выбора лучших управляющих и соинвесторов для ответственного управления и приумножения семейного богатства. В конечном итоге, они бережно обращаются с миллиардами долларов других людей. Так какой же подход необходим для успешного распределения средств для HNWI? Чем отличается работа с таким типом целевого капитала от работы с крупными университетами? И что думает об сегодняшнем рынке опытный инвестор/распределитель средств? Давайте разберемся. Марк Шоберг — партнер и главный инвестиционный директор Capital Creek Partners, многопрофильного семейного офиса с офисами в Остине, Хьюстоне, Сан-Антонио и Денвере. Он присоединился к Affinity, CRM-системе для частного капитала, основанной на искусственном интеллекте, чтобы рассказать о своем подходе к формированию портфеля, выбору управляющих и о том, где он находит возможности сегодня. В этом разговоре: — Марк рассказывает о типичной неделе работы инвестиционного комитета и распределения активов клиентов в семейном инвестиционном офисе, а затем объясняет, почему 5–10 миллиардов долларов — это оптимальный объем для программы, подобной эндаументу. — Он подробно рассматривает, как Capital Creek хеджирует риски инфляции и долгосрочного обесценивания активов, какие признаки отличают начинающего управляющего, ориентированного на превосходство над рынком, от того, кто этого не делает, а также реальные плюсы и минусы создания якорного фонда для нового фонда. — Он освещает самые большие ошибки, которые совершают семейные офисы, копируя модель эндаументов Йельского или Стэнфордского университетов, а затем переходит к обсуждению венчурных и частных инвестиционных проектов, индивидуальных управляющих компаний и фондов, управляемых командами, и того, работает ли недвижимость по-прежнему как средство защиты от инфляции. — В заключение он делится двумя главными уроками за 20 лет инвестирования. Если вы работаете в семейном инвестиционном офисе или просто интересуетесь миром распределения активов для состоятельных частных лиц, этот разговор стоит вашего времени. Подкаст Cap Table от Affinity посвящен ключевым вопросам, определяющим частный капитал. 🔗 Affinity: https://www.affinity.co/ 🔗 Capital Creek Partners: https://www.capitalcreek.com/ 🔗 Подписывайтесь на Capital Creek Partners: https://www.linkedin.com/company/capi... 🔗 Свяжитесь с Марком Шобергом:   / mark-shoberg   Подписывайтесь на Affinity YouTube: @affinity_presents YouTube (продукт): @affinity_co Instagram: @affinity.hq LinkedIn:   / project-affinity   Отказ от ответственности: Информация в этом подкасте носит информационный характер и не учитывает ваши личные обстоятельства. Поэтому данная информация не предназначена для замены индивидуальных финансовых, юридических или налоговых консультаций. Чтобы определить, какая стратегия или инвестиция подходит именно вам, проконсультируйтесь с соответствующим квалифицированным специалистом, прежде чем принимать окончательное решение. 00:00 Вступление 00:07 Один день из жизни директора по информационным технологиям в многопрофильном семейном офисе 02:16 Оптимальный размер эндаумент-фонда 04:06 Хеджирование от инфляции и обесценивания 06:26 Ключевые риски на рынке сегодня 07:22 Выявление следующего элитного венчурного управляющего 08:47 Дилемма якорного LP 10:44 Миф об эндаумент-модели 12:46 Кризис ликвидности LP и темпы роста 13:42 Что управляющие неправильно понимают о риске 15:39 Блиц-раунд: венчурный капитал против частного капитала 16:35 Начинающие управляющие против устоявшихся брендов 17:07 Индивидуальный управляющий против фонда, управляемого командой 17:41 Недвижимость как хеджирование от инфляции 18:31 IRR, TVPI и DPI 19:15 Искусственный интеллект: ажиотаж или реальность 19:56 Текущие темы: космос и здоровье/благополучие 20:56 Уроки 20 лет инвестирования #семейныйофис #инвестиции #управлениеактивами