Брайан Мёрфи: как превратить провальные сделки в миллиардные структуры

Брайан Мерфи потратил тридцать лет на создание компании Portfolio Advisors, начав с пустого офиса без мебели и превратив её в фирму, которая привлекла около 90 миллиардов долларов и обеспечила своим клиентам доходность в 18,4% в год. В этом эпизоде ​​подкаста Case Studies Брайан беседует с Кейси, чтобы проследить этот путь: от продажи контрабандных фейерверков в детстве до реструктуризации проблемного портфеля в 395 миллионов долларов в возрасте двадцати девяти лет и, в конечном итоге, создания одной из самых креативных структур фондов в сфере прямых инвестиций. Разговор выходит далеко за рамки механики сделок. Брайан раскрывает подход к решению проблем, за которые никто другой не взялся бы, дисциплину построения партнерских отношений вместо иерархий, и почему он и его жена Луиза решили оплатить высшее образование детей своих сотрудников, а не оставлять больше денег себе. В результате получается размышление об идентичности в той же мере, что и об инвестировании: как обида становится топливом, как креативность накапливается подобно капиталу и как успех без плана может незаметно опустошить жизнь. [00:00] Представляем Брайана Мерфи [02:15] Детская афера и мопеды [05:35] Родился с предпринимательским духом [10:34] Выбор бизнеса вместо стоматологии [13:26] Малярные бригады и уличный кредит [20:36] Поступление в Колумбийскую школу бизнеса [25:04] Реструктуризация, Blackstone и Gibson: приветствия [26:04] Разворот портфеля в Канзасе в 29 лет [33:21] Основатели Portfolio Advisors [39:33] Создание структуры зонтичного фонда [43:09] Девяносто миллиардов и доходность 18,4% [45:33] Распределение долей с сотрудниками [52:00] Стипендия для сотрудников [59:01] Теория творчества по принципу конструктора Lego [1:13:31] Мерфи семейный банк [1:29:56] Уроки каждого обвала рынка Информация в данном сообщении предоставляется исключительно в информационных целях и не является инвестиционным советом, рекомендацией или предложением инвестировать в какой-либо фонд или ценную бумагу. Данное сообщение не предназначено для предоставления и не должно рассматриваться как налоговый, юридический, инвестиционный, бухгалтерский или финансовый совет. Получателям следует проконсультироваться со своими собственными налоговыми, юридическими, бухгалтерскими и другими профессиональными консультантами относительно любых потенциальных инвестиций в фонд или ценную бумагу. Данное сообщение не является предложением о продаже или предложением о покупке какой-либо доли в коллективном инвестиционном фонде, спонсируемом Sandlot Partners, LLC («Sandlot» или «Sandlot Partners») или любым из ее аффилированных лиц («Фонд»). Любое подобное предложение или запрос будут осуществляться только посредством конфиденциального Меморандума о частном размещении («PPM»), Соглашения об ограниченном партнерстве, Документов о подписке и других оперативных документов каждого соответствующего Фонда (совместно именуемых «Документы предложения»), которые содержат существенную информацию, не включенную в настоящий документ, и которые полностью заменяют собой данное сообщение. Прошлые результаты не являются показателем будущих результатов. Нет никаких гарантий, что какой-либо Фонд достигнет сопоставимых результатов или успешно реализует свою стратегию. Все инвестиции сопряжены с риском, включая потерю основного капитала. Каждый Фонд, как правило, инвестирует в неликвидные проекты, которые не могут быть быстро проданы или конвертированы в наличные деньги. В результате инвесторы могут не иметь доступа к своему капиталу, когда это необходимо. Дополнительные риски, связанные с инвестициями в Фонд, а также важная информация о Sandlot Partners и ее персонале подробно описаны в Документах предложения и в форме ADV компании Sandlot Partners, которая находится в открытом доступе на веб-сайте SEC Investment Adviser Public Disclosure по адресу https://adviserinfo.sec.gov. Как документы, содержащие информацию о предложении, так и форма ADV должны быть внимательно изучены и служить единственным основанием для принятия решения об инвестировании в каждый из соответствующих фондов. Некоторые заявления, отзывы или рекомендации, включенные в это сообщение, могли быть предоставлены клиентами или лицами, не являющимися клиентами Sandlot. Лица или организации, предоставившие такие заявления, не получали прямого денежного вознаграждения от Sandlot в связи с этими заявлениями или рекомендациями. В определенных обстоятельствах Sandlot или ее аффилированные лица могли предоставлять косвенные экономические выгоды или иное вознаграждение таким лицам или организациям, в том числе посредством деловых отношений, инвестиций, отношений с портфельными компаниями или других соглашений.