Коррекция выпуклости для фьючерсов на евродоллар

Ключевое отличие фьючерсного контракта от форвардного заключается в ежедневном расчете: инструмент переоценивается по рыночной стоимости ежедневно. Если стоимость фьючерса увеличивается, это создает избыток маржинальных средств; если стоимость падает, происходит маржин-колл (при достижении уровня поддержания). Поэтому фьючерсный контракт на евродоллар имеет большую волатильность, чем аналогичное форвардное соглашение (ФСА). Это подразумевает несколько более высокую ставку.